問(wèn)題的關(guān)鍵不在于亞馬遜是否會(huì)進(jìn)入這些行業(yè)，而是互聯(lián)網(wǎng)巨頭將如何進(jìn)入這些行業(yè)以及互聯(lián)網(wǎng)巨頭將對(duì)他們產(chǎn)生多大影響。
編者按：隨著亞馬遜一路唱歌，一路擴(kuò)張，“亞馬遜效應(yīng)”導(dǎo)致許多企業(yè)家和投資者絞盡腦汁，他們希望找到一個(gè)抵御亞馬遜效應(yīng)的安全區(qū)域。還有相關(guān)的分析，支付部門(mén)，藥品和工業(yè)采購(gòu)是所謂的“安全區(qū)”，但這些領(lǐng)域真的安全嗎？ CB Insights的最新研究表明情況并非如此。對(duì)于投資者和企業(yè)家而言，不要隱藏，尋找隱藏的地方，最好準(zhǔn)備好迎接“亞馬遜效應(yīng)”。
隨著亞馬遜進(jìn)一步抓住雜貨，物流和服裝領(lǐng)域，初創(chuàng)企業(yè)和投資者開(kāi)始尋找隱藏的區(qū)域。亞馬遜哪里不去？哪些行業(yè)能夠承受亞馬遜效應(yīng)？
分析師，商界領(lǐng)袖和記者正在探索這些安全領(lǐng)域。但這些所謂的“安全區(qū)”真的安全嗎？事實(shí)上，對(duì)于大多數(shù)行業(yè)而言，問(wèn)題的關(guān)鍵不在于亞馬遜是否會(huì)進(jìn)入這些行業(yè)，而是互聯(lián)網(wǎng)巨頭將如何進(jìn)入這些行業(yè)。對(duì)互聯(lián)網(wǎng)巨頭的影響有多大。
我們已經(jīng)研究了最近關(guān)于哪些行業(yè)可以逃脫亞馬遜爪子的報(bào)告，并基于他們的數(shù)據(jù)庫(kù)智能和市場(chǎng)研究公司CB Insights最近關(guān)于亞馬遜戰(zhàn)略拆解的報(bào)告，這是對(duì)亞馬遜發(fā)展戰(zhàn)略的全面分析，研究所謂的防御亞馬遜。該行業(yè)的效果是否是一個(gè)安全的藏身之處。
支付領(lǐng)域
根據(jù)高盛（Goldman Sachs）最近的一份報(bào)告，亞馬遜并未對(duì)“PyPal或支付卡”構(gòu)成迫在眉睫的威脅。但是否迫在眉睫并不是解決問(wèn)題的關(guān)鍵。在這一領(lǐng)域，亞馬遜構(gòu)成的迫在眉睫的威脅已擴(kuò)展到在線支付和金融服務(wù)生態(tài)系統(tǒng)的各個(gè)方面。
高盛分析亞馬遜支付平臺(tái)亞馬遜支付和PayPal作為兩個(gè)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)象，完全從眾多企業(yè)（PayPal占上風(fēng)）看亞馬遜的威脅。因?yàn)榈侥壳盀橹箒嗰R遜支付相對(duì)不溫不火（根據(jù)高盛的報(bào)告，亞馬遜支付在2016年處理了60億美元，PayPal處理了3360億美元）并且由亞馬遜支付保險(xiǎn)。其中，90％的市場(chǎng)仍然可以使用PayPal。從這些方面來(lái)看，至少，PayPal仍然被認(rèn)為是針對(duì)亞馬遜效應(yīng)的存在。
然而，這忽視了亞馬遜以客戶為中心的服務(wù)重點(diǎn)及其更加雄心勃勃的金融服務(wù)愿景。根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)，亞馬遜自2003年開(kāi)始對(duì)金融服務(wù)表現(xiàn)出興趣，當(dāng)時(shí)該公司申請(qǐng)了基于網(wǎng)絡(luò)的交易處理系統(tǒng)的專利。亞馬遜改變金融服務(wù)業(yè)的方向是減少購(gòu)買(mǎi)體驗(yàn)的摩擦或增加支付價(jià)值鏈。
因此，隨著亞馬遜支付引入的價(jià)值鏈不斷增加，亞馬遜支付可能會(huì)發(fā)展成為“亞馬遜銀行”的綜合支付平臺(tái)。想想亞馬遜今年4月推出的名為亞馬遜現(xiàn)金的新服務(wù)，用戶可以使用新服務(wù)向店員展示電話側(cè)條形碼。無(wú)需借助信用卡或借記卡即可將現(xiàn)金直接存入您的亞馬遜賬戶。
亞馬遜正在采取這一舉措，將那些并非完全精通財(cái)務(wù)的人帶入亞馬遜生態(tài)系統(tǒng)。另一個(gè)證明亞馬遜越來(lái)越像銀行：亞馬遜自2016年以來(lái)一直與富國(guó)銀行合作。）合作為亞馬遜Prime會(huì)員提供學(xué)生貸款，自2011年推出亞馬遜貸款商業(yè)貸款服務(wù)以來(lái)，小企業(yè)貸款已超過(guò)30億美元。
與此同時(shí)，亞馬遜現(xiàn)在向全球最大的電子商務(wù)市場(chǎng)印度的在線賣(mài)家提供數(shù)千筆貸款，并且還在使用Stripe悄悄擴(kuò)大與Stripe的關(guān)系。在線支付初創(chuàng)公司可以獨(dú)立處理越來(lái)越多的電子商務(wù)交易。
這些基本舉措為亞馬遜的支付系統(tǒng)奠定了基礎(chǔ)，不僅為商家而且為個(gè)人提供服務(wù)。由于亞馬遜提供的這些服務(wù)更便于客戶在亞馬遜生態(tài)系統(tǒng)中存儲(chǔ)和支付資金，如下圖所示，亞馬遜的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)周期將進(jìn)一步擴(kuò)展到金融服務(wù)領(lǐng)域。
隨著賣(mài)家跟隨客戶的腳步來(lái)到亞馬遜，PayPal的情況比高盛的分析更危險(xiǎn)。 （今年第一季度，外國(guó)金融科技界傳聞亞馬遜正在考慮收購(gòu)美國(guó)十大銀行之一，Capital One，以及亞馬遜在銀行和網(wǎng)上支付領(lǐng)域的野心。）
藥業(yè)
最近，一些分析報(bào)告稱，制藥行業(yè)是一個(gè)能抵御亞馬遜效應(yīng)的行業(yè)。例如，在Investors Alley，分析師Tim Plaehn表示他“預(yù)測(cè)亞馬遜不會(huì)很快進(jìn)入制藥行業(yè)”。這句話聽(tīng)起來(lái)沒(méi)問(wèn)題：因?yàn)閬嗰R遜在2017年第一季度采取了一些舉措，為用戶提供醫(yī)療保健服務(wù)（如投資人工智能癌癥檢測(cè)創(chuàng)業(yè)公司GRAIL，并將WebMD與Alexa整合）但到目前為止，在該領(lǐng)域在藥物開(kāi)發(fā)及相關(guān)領(lǐng)域，我們尚未在亞馬遜發(fā)現(xiàn)任何重大投資行動(dòng)。
然而，亞馬遜已經(jīng)在制藥行業(yè)的其他方面采取了行動(dòng)。今年早些時(shí)候，亞馬遜招募了醫(yī)療行業(yè)的業(yè)務(wù)開(kāi)發(fā)人員，早在1998年，亞馬遜就對(duì)制藥行業(yè)表現(xiàn)出了興趣，當(dāng)時(shí)亞馬遜為在線藥店Drugstore.com提供了前兩筆投資（2011年，Drugstore.com被收購(gòu)）由Walgreens然后在2016年關(guān)閉）。
在日本，亞馬遜自今年4月起將Prime Now送貨服務(wù)延伸至藥品類別。亞馬遜日本網(wǎng)站產(chǎn)品分類頁(yè)面還添加了一個(gè)“藥物”欄目，可以由當(dāng)?shù)厮巹熍鷾?zhǔn)?；颊咛峁┧幬?。根據(jù)該報(bào)告，如果亞馬遜想在美國(guó)提供類似的服務(wù)，它將面臨嚴(yán)格的監(jiān)管和合同限制。分析師還推測(cè)亞馬遜不會(huì)對(duì)制藥領(lǐng)域構(gòu)成強(qiáng)大威脅。
例如，瑞穗證券今年早些時(shí)候指出，大多數(shù)保險(xiǎn)計(jì)劃要求會(huì)員使用其指定的藥品福利管理人員（PBM）提供藥物輸送服務(wù)，近年來(lái)對(duì)此類藥物交付訂單的需求持平。甚至有下降的趨勢(shì)。此外，瑞穗證券還指出，藥品分銷的減少和用戶回歸藥品零售行業(yè)的趨勢(shì)已經(jīng)出現(xiàn)，因?yàn)樗麄兏敢馊チ闶畚锢硭幍曩?gòu)買(mǎi)藥品。 ”的
摩根士丹利今年5月也提出了類似的指導(dǎo)意見(jiàn)，稱其為“美國(guó)最大的醫(yī)藥零售商CVS Health，美國(guó)快遞藥品（Express Scripts）和美國(guó)最大的醫(yī)療商業(yè)保險(xiǎn)公司United Health Group（ United Health的OptumRX（業(yè)務(wù)涵蓋制藥福利管理和醫(yī)療保健服務(wù)）擁有長(zhǎng)期的公司合同和合作伙伴關(guān)系，如果沒(méi)有PBM，亞馬遜很難克服。”
此外，他們還指出，“從分銷的角度來(lái)看，亞馬遜在進(jìn)入制藥行業(yè)方面存在很多困難，其中醫(yī)療保健系統(tǒng)很復(fù)雜，有必要為不同藥物量身定制存儲(chǔ)操作系統(tǒng)和計(jì)費(fèi)。 （溫度控制等）。復(fù)雜系統(tǒng)是亞馬遜將面臨的所有障礙。 ”的
但事實(shí)上，這些用戶通?！跋矚g去”，購(gòu)買(mǎi)處方藥的零售藥店長(zhǎng)期以來(lái)一直被納入亞馬遜的“故意并購(gòu)名單”，亞馬遜有意收購(gòu)美國(guó)最大的藥房連鎖店CVS Health，來(lái)自美國(guó)第二大連鎖藥店Rite Aid的Walgreens和Rumours。亞馬遜近年來(lái)也加大了并購(gòu)力度（如下圖所示，接近其他頂級(jí)科技公司的并購(gòu)交易水平），并出售了自己的食品，全美最大的天然有機(jī)食品連鎖店Whole Foods零售商，價(jià)值137億美元。收購(gòu)決定。
因此，亞馬遜還可以通過(guò)收購(gòu)大型醫(yī)藥零售商（如收購(gòu)Whole Foods）來(lái)破壞PBM所施加的合同障礙，并獲得支持藥品倉(cāng)儲(chǔ)和計(jì)費(fèi)操作的基礎(chǔ)設(shè)施。
有了基礎(chǔ)設(shè)施，亞馬遜可以提高其批評(píng)交易的效率，提高透明度，同時(shí)降低處方藥的成本，這對(duì)消費(fèi)者而言比實(shí)體零售藥店更具吸引力。
工業(yè)采購(gòu)
在8月份的報(bào)告中，摩根士丹利繼續(xù)認(rèn)為制藥業(yè)可以抵御亞馬遜的影響。在最新發(fā)布的安全區(qū)域分析報(bào)告中，摩根士丹利采用了一個(gè)五元素的“BRIAN”框架來(lái)評(píng)估“亞馬遜破壞的速度和可能性”;與毒品有關(guān)的案件存在于監(jiān)管障礙中。 （R）和交易背后的動(dòng)機(jī)和復(fù)雜性（N）。
在關(guān)于BRIAN報(bào)告的摘要文章中，彭博社強(qiáng)調(diào)，摩根分析師聲稱冗長(zhǎng)的采購(gòu)流程和深入的合同談判流程可能會(huì)阻礙亞馬遜：
合同談判
分析表明，采購(gòu)流程花費(fèi)的時(shí)間越多，亞馬遜進(jìn)入該行業(yè)的可能性就越小。例如，大型工業(yè)項(xiàng)目合同不能在一夜之間談判，通常持續(xù)數(shù)月，包括制藥，房地產(chǎn)和汽車(chē)制造。
但是現(xiàn)在，我認(rèn)為每個(gè)人都應(yīng)該了解亞馬遜有一個(gè)殺手，就是對(duì)于各種產(chǎn)品，無(wú)論是陸地巡洋艦還是企業(yè)網(wǎng)絡(luò)服務(wù)，亞馬遜都可以縮短他們的采購(gòu)時(shí)間。因此，盡管摩根士丹利分析師認(rèn)為長(zhǎng)期合同談判將阻礙亞馬遜，亞馬遜不斷擴(kuò)大的物流業(yè)務(wù)可以支持其在工業(yè)和制造相關(guān)領(lǐng)域的進(jìn)一步發(fā)展。
自2013年以來(lái)，亞馬遜一直與制造商直接合作，通過(guò)Vendor Flex項(xiàng)目（已經(jīng)演變?yōu)椤皝嗰R遜實(shí)現(xiàn)”）進(jìn)入制造業(yè)，以控制制造商的在線零售物流。此外，亞馬遜的基礎(chǔ)設(shè)施相關(guān)專利活動(dòng)，包括多式聯(lián)運(yùn)車(chē)輛倉(cāng)儲(chǔ)和海事存儲(chǔ)的專利申請(qǐng)，表明亞馬遜可以為擁有大型設(shè)備的制造商提供此類服務(wù)，并進(jìn)一步為未來(lái)建立合作伙伴關(guān)系。進(jìn)一步占領(lǐng)市場(chǎng)。
而且，通過(guò)收購(gòu)，亞馬遜還可以提高此類合同協(xié)議和談判流程的低效率。與Katerra和在線拍賣(mài)平臺(tái)Iron Planet（2016年第三季度被Foxconn Venture Pte，Ltd和Ritchie Bros.收購(gòu)）一樣，可以實(shí)現(xiàn)施工管理和工業(yè)采購(gòu)流程的自動(dòng)化。亞馬遜也可以輕松購(gòu)買(mǎi)這樣的“基本”基礎(chǔ)。 ”，為進(jìn)入類似領(lǐng)域提供支持。
總而言之，對(duì)投資者和企業(yè)家來(lái)說(shuō)，不要害怕和欺騙自己，祈禱亞馬遜這個(gè)互聯(lián)網(wǎng)巨頭不會(huì)進(jìn)入他們自己的行業(yè)，最好是有點(diǎn)危機(jī)意識(shí)，亞馬遜將進(jìn)入他們的行業(yè)任何時(shí)候?qū)崿F(xiàn)他們的擴(kuò)張戰(zhàn)略，從而這樣做。反應(yīng)很好。
原始鏈接：https://www.cbinsights.com/research/no-amazon-disruption-proof-industries/